Договор инвестиционного займа

Понятие договора инвестиционного займа

Договор инвестиционного займа — разновидность договора займа, характерной чертой которого является выделение денежных средств на определенную цель и их последующее целевое использование.

Денежные средства чаще всего выдаются:

• на покупку нового оборудования;
• модернизацию старого оборудования;
• расширение производства, в т. ч. на аренду/приобретение новых площадей;
• открытие филиалов;
• создание нового производства (другого нового проекта) и т. д.

При достижении цели займа заемщик должен представить заимодателю документы, подтверждающие целевое использование денежных средств (договор купли-продажи оборудования, товарную накладную и т. п.).

Как правило, для оформления договора инвестиционного займа необходимо предъявить заимодавцу разработанный инвестиционный проект.

Что такое инвестиционный проект

Наличие инвестиционного проекта, как правило, является основанием для выдачи инвестиционного займа, а также служит для формирования других условий выдачи займа (например, к этапам проекта может привязываться график выплаты займа).

В инвестпроекте отражается:

• Анализ рынка, подтверждающий целесообразность данного проекта (например, модернизация производства позволит увеличить производство продукции, пользующейся спросом на рынке).
• Результат его воплощения в жизнь (например, модернизация завода, покупка нового станка и т. д.).
• Временной отрезок, который отводится на реализацию проекта.
• Стоимость реализации проекта и финансовый план (в последнем отражаются собственные ресурсы, размер денежных средств, которые планируется привлечь, сроки, в которые предприятие станет рентабельным, и т. д.).
• Этапы, на которые подразделяется воплощение проекта в жизнь. Расписывается проведение всех необходимых мероприятий.
• Оценка рисков. Выявляются и описываются риски инвестпроекта, анализируется возможный ущерб, а также меры по снижению или предотвращению выявленных рисков.

Чем полнее и детальнее инвестпроект, тем больше шансов получить инвестзаем.

Характерные черты договора инвестзайма

Помимо целевого использования денежных средств договор инвестиционного займа имеет следующие отличительные черты:

• Долгосрочность, т. к. реализация инвестпроекта и его выход на окупаемость требует немалых временных затрат (как правило, срок исчисляется в годах).
• Крупность. Для покупки оборудования, расширения площадей требуются большие денежные средства (как правило, миллионы рублей).
• Особые условия выплаты заемных средств. Возможно предоставление отсрочки по возврату займа, а также согласование графика платежей с определенными этапами реализации проекта.
• Небольшие проценты. Как правило, проценты по договорам инвестиционного займа ниже рыночных.
• Жесткие требования, предъявляемые к заемщику. Кроме инвестпроекта от него может потребоваться наличие других источников финансирования проекта, наличие объектов недвижимого имущества и транспортных средств для передачи в залог заимодавцу, поручительство участников/учредителей юрлица и т. д.

Условия инвестзайма на конкретном примере

В качестве примера приведем условия предоставления инвестзаймов фондом «Инвестиционное агентство Тюменской области» по программе «Региональная экономика». Итак, договор инвестиционного займа выдается:

• субъектам деятельности в сфере промышленности и субъектам малого и среднего предпринимательства (подробнее читайте в нашей статье «Кто относится к субъектам малого и среднего предпринимательства - критерии»);
• на приобретение конкретного оборудования, в частности покупку оборудования и материалов, оплату строительно-монтажных, пусконаладочных работ для строительства оптико-волоконной линии связи в сфере телекоммуникаций;
• на сумму от 3 млн до 50 млн руб.;
• под 3% годовых;
• на срок окупаемости проекта, но не более чем на 5 лет;
• с возможностью отсрочки по возврату займа до 1 года.

Для оформления договора инвестиционного займа потребуется наличие других источников финансирования в размере не менее 50% от общего объема финансирования по проекту, а также поручительство учредителей юридического лица, супруги индивидуального предпринимателя.

Стороны инвестзайма

Заемщиками в договоре инвестиционного займа, исходя из его особенностей, могут быть:

• юридические лица;
• индивидуальные предприниматели.

Запрета на участие физических лиц, не имеющих статуса предпринимателя, в договоре инвестзайма в качестве заемщика в действующем законодательстве нет. Однако заимодавец устанавливает круг лиц, которые могут получить у него заем, и, как правило, физлица в него не входят.

Инвестиционные займы выдают:

• Юрлица, созданные Россией и субъектами РФ. Например, в Москве — ГБУ «Городское агентство управления инвестициями», в Санкт-Петербурге — «Агентство стратегических инвестиций Санкт-Петербурга» в Свердловской области — Свердловский областной фонд поддержки предпринимательства и т. д. Получить информацию по всем регионам России можно на Инвестиционном портале регионов России.
• Кредитные организации. Большинство банков имеют в своем арсенале инвестзаймы.
• Юридические и физические лица, имеющие свободные денежные средства и желающие поддержать тот или иной проект.

Основные условия договора инвестзайма

Условиями договора инвестиционного займа являются:

• Его предмет. Предметом договора инвестзайма, как правило, выступают денежные средства (рубли; валюта других государств, выдаваемая в рублях исходя из курса). Закон, однако, не запрещает передавать в заем ценные бумаги или вещи, имеющие родовые признаки (например, 100 литров бензина марки АИ-92).
• Цель, на достижение которой дается заем (например, на покупку автомобиля марки «____»).
• Условия и срок возврата займа заемщиком. Например, срок возврата займа может быть привязан к началу окупаемости проекта. Кроме того, может быть предусмотрена отсрочка возврата займа. Например, выплаты могут начаться по истечении полугода/года с момента выдачи займа.
• Размер процентов, подлежащих уплате. Как правило, он определяется фиксированной ставкой (3% годовых). Возможно также применение переменной ставки, когда размер процентов увеличивается/уменьшается в зависимости от изменения ключевой ставки, установленной Банком России. Об изменениях данной ставки читайте в нашей статье «Динамика по ключевой ставке и ставке рефинансирования ЦБ РФ».
• Условия об обеспечении возврата займа (залог недвижимого имущества заемщика, поручительство его учредителей и т. д.).
• Порядок, в котором заемщик подтверждает, что предмет займа был использован по назначению (например, покупку автомобиля или оборудования можно доказать, приложив договор купли-продажи, платежное поручение о перечислении денежных средств и товарную накладную).

Какие еще условия могут быть включены в договор инвестзайма

Кроме рассмотренных выше условий в договор инвестзайма могут быть включены дополнительные условия, конкретизирующие права и обязанности сторон договора:

• Порядок выдачи займа и его возврата. Юрлица, как правило, используют безналичный перевод денежных средств с помощью платежного поручения. В том случае, если обеими сторонами договора инвестзайма являются организации, следует помнить о лимите наличных расчетов. Последний установлен в п. 6 указания Банка России «Об осуществлении наличных расчетов» от 07.10.2013 № 3073-У и равняется 100 тыс. руб. С 03.07.2018 предоставление и возврат займа подпадают под определение «расчеты» и по общему правилу требуют применения кассовой техники (см. абз. 21 ст. 1.1 п. 1 ст. 1.2 закона «О применении контрольно-кассовой техники…» от 22.05.2003 № 54-ФЗ).
• Неустойка за нарушение срока возврата займа. Ответственность может быть установлена в твердом размере (штраф) либо в виде процентной ставки (пени). Размер пеней исчисляется как произведение суммы просроченной задолженности, периода просрочки и процентной ставки. О том, как привлечь заемщика к ответственности за нарушение срока возврата займа в том случае, когда ответственность в договоре не прописана, читайте в нашей статье «Если договором не предусмотрена неустойка?».
• Возможность досрочного возврата заемных средств. Без согласия заимодавца досрочно может быть возвращен только беспроцентный заем (п. 2 ст. 810 Гражданского кодекса РФ, далее — ГК РФ).

Особенности договора инвестзайма между физическими лицами

При оформлении договора инвестиционного займа между физическими лицами требуется учитывать следующие моменты:

• договор инвестзайма на сумму, превышающую 10 тыс. руб., должен быть оформлен письменно (п. 1 ст. 808 ГК РФ, примером письменной формы может служить составление расписки, о которой читайте в нашей статье «Когда оформляется расписка о возврате займа?»).
• договор инвестзайма, в котором заимодавцем выступает физлицо, является реальным и считается заключенным с момента передачи денежных средств или других вещей, ставших предметом договора (п. 1 ст. 807 ГК РФ);
• договор инвестзайма, оформленный между физлицами на сумму менее 100 тыс. руб., считается беспроцентным, если в нем прямо не предусмотрено начисление процентов (п. 4 ст. 809 ГК РФ);
• договор займа, предусматривающий передачу вещей, определенных родовым признаком, по умолчанию также считается беспроцентным;
• ростовщические проценты по договору инвестзайма между физлицами могут быть снижены судом до обычно взимаемых в такой ситуации (п. 5 ст. 809 ГК РФ).

Для того чтобы превратить его в договор инвестзайма, достаточно прописать цель, на достижение которой дается заем, а также порядок подтверждения целевого использования денежных средств или других вещей, переданных по договору займа.

***

Таким образом, договор инвестиционного займа отличается от обычного займа наличием целевого использования полученных денежных средств или других вещей, переданных по договору займа. Инвестзаймы, выдаваемые юрлицами, созданными РФ и ее субъектами, имеют льготные условия (более низкую по сравнению с рыночной процентную ставку, отсрочку по возврату займа) и жесткие требования, которые предъявляются к заемщикам.

Для получения инвестзайма следует разработать специальный документ — инвестиционный проект, который станет основанием для выдачи данной разновидности займа и может повлиять на условия договора. Зачастую график платежей по договору инвестзайма привязывается к этапам реализации проекта.